EXKLUSIV: US-Beamte bewerten mögliche „Manipulationen“ bei Banken-Eigenkapitalquellen

4. Mai (Reuters) – US-Bundes- und Landesbeamte prüfen, ob „Marktmanipulation“ die jüngste Volatilität bei Bankaktien verursacht hat, sagte eine mit der Angelegenheit vertraute Quelle am Donnerstag, als das Weiße Haus versprach, „gesunden Leerverkaufsdruck“ zu überwachen. . Banken.“

Regionale Bankaktien setzten ihren Rückgang diese Woche nach dem Zusammenbruch der First Republic Bank fort, der dritten mittelgroßen US-Bank, die innerhalb von zwei Monaten pleiteging. Laut dem Analyseunternehmen Ortex erzielten Leerverkäufer allein am Donnerstag Papiergewinne in Höhe von 378,9 Millionen US-Dollar durch Wetten gegen einige Regionalbanken.

Die Quelle, die nicht befugt ist, öffentlich zu sprechen, sagte, dass die verstärkte Leerverkaufsaktivität und die Volatilität der Aktien in den letzten Tagen angesichts der starken Fundamentaldaten und der angemessenen Kapitalausstattung des Sektors zu einer verstärkten Überprüfung durch Bundes- und Landesbeamte und Aufsichtsbehörden geführt haben.

„Staatliche und föderale Aufsichtsbehörden und Beamte sind zunehmend besorgt über das Potenzial für Marktmanipulation in Bezug auf Bankaktien“, sagte die Quelle.

Die Pressesprecherin des Weißen Hauses, Karen Jean-Pierre, sagte, die Biden-Regierung beobachte die Situation genau, aber alle möglichen Maßnahmen würden von der SEC ergriffen.

„Die Regierung wird die Marktentwicklungen genau beobachten, einschließlich des Leerverkaufsdrucks auf gesunde Banken“, sagte Jean-Pierre in einem Briefing im Weißen Haus.

Die American Bankers Association forderte am Donnerstag die Securities and Exchange Commission auf, erhebliche Leerverkäufe von Bankaktien und Interaktionen in sozialen Medien zu untersuchen, von denen sie sagte, dass sie „von den grundlegenden finanziellen Realitäten getrennt“ zu sein schienen.

„Wir fordern die Securities and Exchange Commission auf, alle ihre bestehenden Instrumente zu prüfen und Maßnahmen zu ergreifen, um die Möglichkeiten für missbräuchliche Geschäftspraktiken zu verringern und das Vertrauen der Anleger wiederherzustellen“, sagte die Gruppe.

Der Vorsitzende der SEC, Gary Gensler, sagte am Donnerstag, dass die Behörde jede Form von Fehlverhalten verfolgen werde, die Anleger oder die Märkte bedrohen könnte.

„Wie ich bereits sagte, konzentriert sich die SEC in Zeiten erhöhter Volatilität und Unsicherheit besonders darauf, jede Form von Fehlverhalten zu identifizieren und zu verfolgen, die Anleger, die Kapitalbildung oder die Märkte im weiteren Sinne gefährden könnte“, sagte er in einer schriftlichen Erklärung.

Die Präsidentin und CEO der Consumer Bankers Association, Lindsey Johnson, betonte, dass die Bankenbranche nach wie vor stark sei, und forderte die politischen Entscheidungsträger auf, „unethisches Verhalten aktivistischer Anleger“ anzuprangern, die die Marktvolatilität ausnutzen.

„Diese Volatilität wird durch Emotionen und Fehlinformationen angeheizt, die nicht die starken Fundamentaldaten unserer Banken widerspiegeln“, sagte Johnson in einer Erklärung.

„Diese Institutionen bleiben widerstandsfähig und gut kapitalisiert, und die Amerikaner können sicher sein, dass ihre Einlagen sicher sind.“

Der S&P 600 (.SPSMCBKS) Bank Index fiel am Donnerstag um mehr als 3 %. Die Aktien von PacWest Bancorp (PACW.O) fielen um mehr als 50 %, nachdem bestätigt wurde, dass es strategische Optionen prüft.

Western Alliance Bancorp (WAL.N) dementierte einen Bericht der Financial Times, dass sie einen möglichen Verkauf prüfen, und sagte, sie prüfe rechtliche Möglichkeiten. Seine Aktien fielen um mehr als 38 %, wobei der Handel mit der Aktie mehrmals eingestellt wurde.

Die Quelle sagte, die Schwankungen des Aktienkurses spiegelten nicht die Tatsache wider, dass viele Regionalbanken die Gewinne des ersten Quartals übertrafen und über solide Fundamentaldaten verfügten, darunter stabile Einlagen, angemessenes Kapital und geringe unbesicherte Einlagen.

Die Quelle gab keine Einzelheiten zu bestimmten Fällen an, die den Bundes- oder Landesbehörden zur Kenntnis gebracht worden waren.

Das kalifornische Ministerium für Finanzschutz und Innovation sagte, es könne die Untersuchungen nicht bestätigen oder ob ihm eine bestimmte Marktaktivität bekannt sei. Aber es hieß, es konzentriere sich darauf, „illegale Praktiken auf unseren Märkten zu identifizieren, zu stoppen und anzugehen“, die gegen staatliche Gesetze verstoßen.

Leerverkäufe, bei denen Anleger geliehene Wertpapiere mit der Absicht verkaufen, sie zu einem niedrigeren Preis zurückzukaufen, um die Differenz einzustreichen, sind nicht illegal und gelten als Teil eines gesunden Marktes. Aber Aktienkursmanipulation, die die SEC definiert als „vorsätzliches oder vorsätzliches Verhalten, das darauf abzielt, Anleger durch künstliche Kontrolle oder Beeinflussung von ‚Aktienkursen‘ zu täuschen oder zu betrügen, ist illegal“.

Die Leerverkaufsaktivitäten haben zu Forderungen nach einem vorübergehenden Verbot geführt, aber ein SEC-Beamter sagte am Mittwoch, dass die Agentur einen solchen Schritt „derzeit nicht in Betracht zieht“.

Die SEC warnte die Anleger erstmals im März, während einer Zeit hoher Marktvolatilität rund um den Zusammenbruch des Silicon Valley und der Signature Bank, dass sie die Marktstabilität sorgfältig beobachten und jede Form von Fehlverhalten strafrechtlich verfolgen würde.

Herausgegeben von Kieran Murray und Chizu Nomiyama

Unsere Maßstäbe: Thomson Reuters Trust-Prinzipien.