Brendan MacDiarmid – Reuters
Arm-CEO Rene Haas und Führungskräfte jubeln, als Arm, ein Chipdesign-Unternehmen von Softbank, am 14. September 2023 einen Börsengang abhält.
New York
CNN
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Der größte Börsengang seit 2021 ist da.
Nach einer fast zweijährigen Durststrecke auf dem IPO-Markt feierte Arm, das in Großbritannien ansässige Chipdesign-Unternehmen, am Donnerstag ein erfolgreiches Debüt an der Nasdaq, beendete den Tag mit einem Plus von 25 % und brachte dem Unternehmen einen Marktwert von rund 65 Milliarden US-Dollar ein . .
Das Unternehmen begann am Donnerstagnachmittag in New York mit dem Handel mit 95,5 Millionen Aktien unter dem Symbol „ARM“ (Arm). Der Handel begann bei 56 $ pro Aktie – Bereits 10 % höher als der ursprüngliche Angebotspreis – Es schloss bei 63,59 $.
Der starke Auftakt markiert den größten Börsengang in diesem Jahr – und den größten seit dem Elektro-Lkw-Hersteller Rivian im Jahr 2021.
Der Dow stieg am Donnerstag um mehr als 330 Punkte und markierte damit seinen besten Tag seit August, als die Anleger die Nachricht bejubelten.
SoftBank, das Arm im Jahr 2016 für 32 Milliarden US-Dollar übernommen hat, Er wird rund 90 % der Unternehmensanteile behalten.
Während viele Amerikaner wahrscheinlich noch nie von Arm gehört haben, nutzen die meisten die Produkte des Unternehmens täglich. Apfel (Kamel), Samsung, Nvidia (NVDA) Google verwendet Arm-Designs und -Anweisungen zur Herstellung seiner Chips. Das Unternehmen ist maßgeblich an der Herstellung von Smartphones, Laptops, Videospielen, Fernsehern und GPS-Geräten beteiligt.
Unternehmen wie Apple, Google, Nvidia, AMD, Samsung und TSMC haben Interesse bekundet, als Hauptinvestoren des Angebots zu fungieren, heißt es in einer Einreichung von letzter Woche.
„Wir freuen uns sehr über diesen Tag“, sagte Arm-CEO Rene Haas am Donnerstagnachmittag gegenüber Richard Quest von CNN. „Es ist ein großartiger Tag für das Unternehmen … Unsere Banker sagen, wenn man den Preis am oberen Ende der Spanne ansetzen und aus dieser Zahl ausbrechen kann, ist das gut. Das ist unser Abschluss und wir könnten nicht glücklicher sein.“
Die Geschäftsabschlüsse sind auf den niedrigsten Stand seit mehr als einem Jahrzehnt gesunken, da Rezessionsängste und steigende Zinsen die Bewertungen dämpfen. Die Wall Street betrachtet die Börsennotierung von Arm als einen Wetterballon für eine Reihe von Technologieunternehmen, die auf den Börsengang warten.
Goldman Sachs (A) berichtete diesen Sommer, dass die Einnahmen aus dem Investmentbanking im zweiten Quartal 2023 um 20 % zurückgegangen seien. Insgesamt sanken die Gewinne in diesem Quartal im Vergleich zum Vorjahr um 58 % auf 1,2 Milliarden US-Dollar.
„Das Aktivitätsniveau in vielen Bereichen des Investmentbankings bewegt sich nahe dem Tiefststand eines Jahrzehnts, und die Kunden haben im Verlauf dieses Quartals weitgehend eine ‚risikoscheue‘ Haltung beibehalten.“ Dies bedeutet, dass Kunden Bedenken haben, in einem unsicheren wirtschaftlichen Umfeld zu wetten.
Experten sagen jedoch, dass es viele gesunde Unternehmen gibt, die auf ihren Börsengang warten, aber sie wollen nicht die ersten sein, die aussteigen.
Das erfolgreiche Debüt von Arm könnte der große Börsengang sein, der den Grundstein für den Rest legt.
„Das ist eine große Sache“, sagte Dave Sekera, Chefstratege für den US-Markt bei Morningstar Research Services. „Die große Idee für Anleger, auch an den öffentlichen Märkten, besteht darin, dass, wenn dieser Börsengang erfolgreich ist, die Tür für eine Welle neuer Börsengänge geöffnet wird. Dies würde für eine positive Marktstimmung für den Aktienmarkt insgesamt sorgen.“
Goldman Sachs ist der führende Underwriter des Börsengangs. Die Aktien der Bank schlossen am Donnerstag mit einem Plus von rund 2,9 %.